请记住。 合并时，需要区分出资的绝对价值、各公司的相对价值以及分配给股东的换股比例。
并购专员的作用是什么？
并购专员审查用于确定参与公司相对价值的方法，评估其合理性，并就换股比例是否公平作出结论。
他可以要求各公司提供所有相关文件，并进行必要的核查，以了解相关假设、方法及可能存在的特殊困难。
关于换股比例的报告及关于出资的报告
当交易涉及实物出资或特殊利益时，可能还需要就出资事项进行处理。因此，应将关于合伙人报酬的结论与关于所出资净资产价值的结论区分开来。
分析了哪些主要内容？
- 该交易的范围及法律条款；
- 公司估值方法；
- 财务假设和预测数据；
- 参考标准和时间段的一致性；
- 指标对主要假设的敏感性；
- 建议的交换比例；
- 实收资本及增资，在需要进行核查时。
需准备的文件
法律文件。
合并方案、章程、组织结构图、决议及时间表。
合并方案、章程、组织结构图、决议及时间表。
财务文件。
财务报表、近期财务状况、预算、商业计划及绩效分析。
财务报表、近期财务状况、预算、商业计划及绩效分析。
价值提升。
报告、模型、方法、假设、可比数据及敏感性分析。
报告、模型、方法、假设、可比数据及敏感性分析。
控制元素。
对账、后期事项、表外承诺及特殊项目。
对账、后期事项、表外承诺及特殊项目。
常见问题解答
并购专员是否确定换股比例？
不。换股比例由公司相关机构提出。审计师负责评估其公平性。
能否由一名监事负责所有公司？
在某些情况下，相关法规允许根据该交易适用的程序指定一名共同受托人。
需要预留多少时间？
与单纯的资产注入相比，合并通常需要更周密的预先规划，这主要是因为涉及财务文件、估值以及法律时间表等因素。
官方消息来源：